“船舶管理第一股”洲際船務（02409.HK）今日起招股　入場費約3949港元

洲際船務（新上市編号︰02409.HK）今日（14日）起至17日招股。全球發售1.25億股（授予包銷商超額配股權15%），國際及香港分别占九成及一成，今日起至本周五（17日）中午公開招股，每股招股價3.27港元至3.91港元，一手1000股「入場費」為3949.44港元。該股預期本月29日挂牌，上市獨家保薦人中泰國際融資。

根據港交所（00388）文件顯示，集團第一次申請為去年4月13日，申請已于同年10月中到期，去年11月4日再度申請上市。

關于洲際船務

洲際船務為一家總部位于中國的綜合航運服務提供商，主要向客戶提供航運服務及船舶管理服務，主要定位于海運業價值鍊的中上遊。為客戶提供海運業價值鍊上全面的一站式航運解決方案。該公司招股書引述弗若斯特沙利文報告，按2021年管理的第三方擁有的船舶數量計，該公司占全球總市場份額的約1.3%。

洲際船務表示，内地海運市場競争激烈，資本密集且高度分散，2021年共逾2萬名市場參與者通過國際航線往來中國運送貨物，集團為中國提供綜合船舶管理解決方案的領先第三方船舶管理服務提供商。

截至去年9月底止旗下船隊共控制21艘船舶，并已訂立90項租入船舶合約，每年租入船舶合約及控制船隊總運力分别達690萬及100萬dwt。此外，公司亦從事船舶管理服務，去年9月底止首三季正在管理179艘第三方擁有的船舶。公司船隊于2019年、2020年及2021年12月31日以及2022年9月30日分别包括16艘、15艘、22艘及21艘控制船舶，且截至2019年、2020年及2021年12月31日止年度以及截至2022年9月30日止九個月分别訂立合共超過60項、160項、200項及90項租入船舶合約。

财務表現

财務狀況方面，公司2019年、2020年、2021年以及截至2022年9月30日止九個月總收入分别為1.36億美元，1.79億美元、3.73億美元、2.85億美元，2019~2021年的複合增長率為65.6%，同期淨利潤為843.4萬美元、72.4萬美元、4000.5萬美元、5543.4萬美元。截至2020年9月30止9個月，洲際船務首9個月收入按年增7.7%至2.85億美元，純利按年增89%至5,399.9萬美元。以收入劃分，當中船運服務1.21億美元，按年跌43%；來自航運服務公司收入1.23億美元，按年增9.9%；船舶管理服務合共4,151.4萬美元，按年跌15.3%。

行業前景

行業方面，全球海運貿易量由2016年的20,549.8百萬噸增加至2021年的21,960.9百萬噸，該期間複合年增長率為1.3%。中國海運貿易量由2016年的6,382.4百萬噸增加至2021年的8,240.0百萬噸，該期間複合年增長率為5.2%。在全球複蘇背景下，預計全球海運貿易量于2022年至2026年将以複合年增長率2.6%增長，到2026年中國海運貿易量将達到10,025.2百萬噸，2022年至2026年的複合年增長率為4.0%。

基石投資者

洲際船務上市引入3名基石投資者，合共認購約1.287億元股份，若按每股發售價3.59元（即招股價中位數）計算，合共認購3455.6萬股，相當于全球發售股份約27.64%（假設超額配股權未獲行使．下同），及占最終擴大股本約6.92%。3名基石投資者包括：浙江省湖州市吳興區财政局旗下湖州吳興旅遊建設發展公司、福建國航遠洋（京：833171）旗下國電海運（香港），以及陳璨旗下Danube Bridge Shipping公司。

集資擴大船隊 購二手船舶

洲際船務預計，集資額将作擴大船隊、購買二手船舶、定期租貸業務；于上海、希臘、菲律賓及日本等地設立辦事處，及擴大青島、甯波及福州船舶營運；采用新數碼營運系統、租金開支及一次性翻新費用，以及營運開支。假設每股發售價3.59元（即招股價中位數），洲際船務集資淨額約3.868億元，當中約77%用作擴大及優化船隊；約10%在上海、希臘、菲律賓及日本等戰略位置租設新辦事處加強船舶管理能力，及擴大在青島、甯波及福州的現有船舶管理運營；約3%用于業務營運中采用數碼科技并實施先進的信息科技；約10%用作一般營運資金及其他一般企業用途。

來源：華赢控股