「"特斯拉近日股價連遭市場重錘。在最新公布的财報季，特斯拉是“科技七巨頭”中唯一2023年第四季度的業績沒有超過市場預期的。周一新的一周開始，特斯拉（TSLA，股價：181.06美元，總市值：5766億美元）又遭利空。"；華為重奪中國手機市場“銷冠” 供應鍊企業加緊排單備貨；藥明康德“閃電”完成10億元回購計劃」
重點新聞
特斯拉盤中一度大跌近7% 今年市值已蒸發1.54萬億元
l 特斯拉近日股價連遭市場重錘。在最新公布的财報季，特斯拉是“科技七巨頭”中唯一2023年第四季度的業績沒有超過市場預期的。周一新的一周開始，特斯拉（TSLA，股價：181.06美元，總市值：5766億美元）又遭利空。
l 據媒體2月6日報道，德國《商報》報道稱IT巨頭思愛普(SAP)将特斯拉從其汽車供應商名單中移除。SAP車隊負責人Steffen Krautwasser表示，特斯拉的價格波動導緻規劃變得更加困難，并帶來更高的風險。報道援引這家德企的發言表示，特斯拉通常早于約定的時間交付，這給作為客戶的SAP造成了麻煩。（SAP目前共有2.9萬輛汽車，報道未說明其中有多少輛是特斯拉汽車。）
l 盡管整體數量不大，但SAP的退出意味着馬斯克拓展企業用車市場的努力遇挫，這在開年以來市場情緒本已低迷的情況下，無疑是雪上加霜。特斯拉頻繁調整旗下車的價格衆所周知。就在剛剛過去的周末，據特斯拉網站，該公司将長航程Model 3提價1000美元至46990美元，之前價格為45990美元。
l SAP将特斯拉排除在汽車供應商清單之外的消息出來後，令特斯拉周一美股盤中一度大跌約7%，使得其最近五個交易日股價累計跌幅擴大至超過10%，而年初至今僅僅一個月略多時間的跌幅達到驚人的約30%（市值蒸發2133.95億美元，約合人民币1.54萬億元）。
l 不過此後特斯拉日内跌幅有所收窄，但表現仍顯著不及美股大盤。
l 如今，特斯拉出現了自2017年以來的首次年度利潤下降。
l 日前，特斯拉發布2023年财報顯示，2023年特斯拉總營業收入達967.73億美元，同比增長18.79%；歸屬于普通股股東的淨利潤為149.97億美元。公司全年的毛利率為18.2%，同比下降7.35個百分點；調整後的息稅前利潤（EBITDA）為166.31億美元，同比下降13%；非美國通用會計準則下（Non-GAAP）下歸屬于普通股股東的淨利潤為108.82億美元，同比下降23%；攤薄後每股收益為3.12美元，較2022年創紀錄的4.07美元下降了23%。
l 從财報基本面來看，如期完成的銷量目标、創新高的營收表現，看似特斯拉交出了一份較為客觀的業績報告，但實際上，營收增長放緩、毛利率不斷走低等潛在因素也真實地反映在了其股價上。财報公布次日，即1月25日（當地時間），特斯拉一度跌超12%，市值蒸發801億美元。
l 以犧牲利潤為代價，2023年特斯拉的确保住了銷量。但對于今年，特斯拉CEO埃隆·馬斯克顯然有些悲觀。在财報會議上，他表示，2024年的銷量增速“可能明顯低于2023年”，理由是，其正在專注于下一代車型的推出，該入門級車型預計将于2025年下半年投入生産。
華為重奪中國手機市場“銷冠” 供應鍊企業加緊排單備貨
l 根據權威市場調研機構CounterpointResearch日前發布的中國智能手機周銷量數據報告顯示，華為在2024年開年的兩周内，以智能手機銷量第一的成績重新登頂國内市場份額榜。2月5日，“華為重奪中國手機市場銷量第一”的話題沖上熱搜。當日，華為概念股表現活躍，洪濤股份、天洋新材漲停，東土科技上漲9.53%。
l 受手機等終端銷售升溫影響，華為供應鍊企業的業績也表現不俗。東方财富Choice數據統計顯示，截至2月5日，已披露業績預告的393家華為概念上市公司中，業績預喜（預增、續盈、略增、扭虧、減虧）的公司達212家，占比約54%。212家公司中，淨利潤同比增長上限超60%的公司占比達36%。
l “新機連續上市，疊加手機消費市場的有序複蘇，華為手機銷量在2024年也有望有較好的表現。”WitDisplay首席分析師林芝在接受《證券日報》記者采訪時表示，“鑒于市場升溫，華為已向供應鍊追加了手機訂單，并增加零部件備貨量。春節前夕，産業鍊廠商一直在為華為加緊趕工備貨，部分廠商還為華為搭建新的産線，以滿足其需求。”
藥明康德“閃電”完成10億元回購計劃
l 2月5日晚間，藥明康德公告，2月5日，公司通過集中競價交易方式首次實施回購公司股份，回購股份數為2027.54萬股，占公司截至公告日總股本的0.69%，回購均價49.321元/股，使用資金總額10億元（不含交易費用）。
l 藥明康德稱，本次總計回購A股2027.54萬股，将暫存于公司股份回購專用賬戶中，并将按照相關規定及本次回購股份方案予以注銷，後續将依法履行相關注銷、減資程序和信息披露義務。
l 從二級市場看，5日，藥明康德開盤後跌停，之後快速拉升，臨近中午實現翻紅，最終收盤報每股48.23元，跌幅為3.96%，成交量明顯放量，全日成交76.22億元。
l 實際上，近期藥明康德股價連續下挫是其抛出大額回購計劃并快速完成的重要背景。
l 1月26日，一則市場傳聞引發藥明康德以及相關醫藥闆塊大幅跳水。當晚，藥明康德發布澄清公告稱，在一項2024年1月25日提交給美國衆議院的《生物安全法案》草案版本（簡稱“生物安全法草案”）中藥明康德被提及，近期亦有一項類似的法案草稿在美國參議院被提出。
l 藥明康德表示，該生物安全法草案尚未生效頒布，其後的立法程序要求美國衆議院和美國參議院分别在相關委員會審查後，對各自的法案版本進行投票以形成最終版本。因此，生物安全法草案的内容（包括提及藥明康德之部分）仍有待進一步審議并可能變更。公司正與咨詢顧問一起密切關注這項草案立法程序的進展。公司堅信，藥明康德的業務發展不會對任何國家的安全構成風險。
本日外彙及大宗商品資訊
歐元/美元：與接近1.2000水平相比，歐元/美元在1.0400-1.1200區間内将更加舒适
l 歐元兌美元自 12 月底觸及 1.1139 的高點後緩慢走低。荷蘭合作銀行的經濟學家分析了該貨币對的前景。
l 下半年美元強勢将趨緩。我們維持歐元兌美元一個月預測值 1.0700 和三個月目标值 1.0500 不變。
l 我們預計，随著聯準會降息周期的啟動，美元的強勢将在下半年趨于緩和。
l 假設歐元區的 CPI 通膨率能夠得到控制，那麼德國在進行結構性改革的同時，很可能會從相對疲軟的歐元中受益。因此，我們認為未來幾年歐元/美元在 1.0400 至 1.1200 的區間内可能比在 1.2000 附近的水平更舒适。
貴金屬：黃金/美元将面臨更大抛售壓力
l 黃金攀升至 1 月初以來的最高水平 2,060 美元上方，但在強勁的美國勞動力市場報告發布後大幅回落。道明證券的經濟學家分析了黃金的前景。
l 黃金/美元走勢可能跌向 2,005-2,014 美元支撐位
l 美國 1 月就業報告的表現超出預期，就業人數增加了近一倍，薪資也大幅上漲。這推動黃金從之前的 2,060 美元左右跌至 2,030 美元。我們認為，由于數據強勁，黃金将面臨更大的抛售壓力。
l 如果黃金走勢跌向 2,005 美元-2,014 美元的支撐位，也不足為奇。
l 盡管如此，我們仍預期聯準會将在 5 月降息（對市場而言，這将打消 3 月提前降息的希望），加上央行和亞洲實物買盤的強勁，金價應會反彈走高。因此，我們仍然對下個季度 2200 美元的預測感到滿意。
原油：原油窄幅徘徊，來到日線關鍵支撐位，聚焦中東局勢
l 原油窄幅徘徊，來到日線關鍵支撐位，聚焦中東局勢原油窄幅徘徊，來到日線關鍵支撐位，聚焦中東局勢
l 周一（2月5日）亞洲時段，美國原油期貨WTI主力維持窄幅探底回升，現徘徊于72.50美元/桶一下。亞市窄幅波動甚至反彈修正雖然都是平常規律，但值得注意的是，油價目前正來到關鍵支撐位置。
l 日圖顯示，美WTI原油主力目前徘徊在72-73美元/桶區間，該水平正好處在去年12月中旬啟動的上漲趨勢通道下軌（支撐位）附近，自1月29日從79上方跌至72附近，已下跌接近9%，而今來到此重要支撐位，市場謹慎以待。
l 布倫特原油現處在77.70美元/桶附近，日圖技術面與WIT原油類似。而且，布倫特原油的通道比美油通道還要标準一些。
l 油價在上周大跌後周一亞洲盤中回穩，美國計劃對伊朗支持的組織實施新的打擊之際，促成以巴沖突停火協議的努力仍持續在進行。
l 這兩大原油指标上周均下跌約7%。上周五，由于美國就業數據強于預估，表明降息可能比預期的更遠，加上以色列和哈馬斯之間的停火談判取得進展，布倫特原油與美國原油皆下跌2%。
l 然而，投資者仍對中東沖突的升級保持警惕，此前美國表示将進一步打擊中東地區伊朗支持的組織，以回應駐約旦美軍遭受的緻命襲擊。
l 美國還繼續打擊伊朗支持的也門胡塞武裝，上 周六（2月3日）對該組織發動了36次打擊。胡塞武裝對航運船隻的襲擊擾亂了全球石油貿易路線，盡管石油供應基本未受影響。
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
