「美聯儲連續第四次會議維持利率不變，暗示對降息持開放态度，但主席鮑威爾針對3月開始降息一事給投資者潑了一盆冷水，聲明中指出，“在進一步确信通脹率可持續的邁向2%目标前，我們不認為降低利率目标區間是合适的。”」
隔夜要點
l 美聯儲如預期所料按兵不動，美聯儲主席鮑威爾淡化3月降息預期，美股創4個多月來最大跌幅，銀行股重挫，微軟和Alphabet大跌，美國公債收益率跌至三周低點附近，10年期公債收益率創下12月以來最大單日跌幅，美元指數創下去年9月以來最佳月度表現，G-10貨币兌美元大多下跌，黃金縮小漲幅。油價收低，受壓于主要原油進口國中國的經濟活動低迷以及美國原油庫存意外增加，美國原油生産商在本月寒冷天氣之後提高了産量。
國際新聞
l 美聯儲連續第四次會議維持利率不變，暗示對降息持開放态度，但主席鮑威爾針對3月開始降息一事給投資者潑了一盆冷水，聲明中指出，“在進一步确信通脹率可持續的邁向2%目标前，我們不認為降低利率目标區間是合适的。”
l 美聯儲主席鮑威爾稱，決策者計劃在3月份開會時開始深入讨論放慢或最終停止縮減資産負債表，但決策者不太可能決定在3月降息。
l 一項衡量美國勞動力成本的廣義指标放緩程度超過預期，表明通脹壓力正在緩解，為美聯儲官員今年降息留出了空間。美國勞工統計局周三公布的數據顯示，雇傭成本指數第四季度增長0.9%，創2021年以來最小升幅，前三個月增長1.1%。
l 美國企業1月份新增就業人數低于預期，與勞動力市場逐漸降溫相符。據ADP Research Institute與斯坦福數字經濟實驗室周三聯合發布的數據，1月私營部門就業人數增加10.7萬人，去年12月份的數據被下修為增加15.8萬人，數據還顯示，工資增長繼續放緩。
l 美國财政部連續第三次提高較長期債券的季度發行規模，并表示到明年之前可能都不需要進一步增加。财政部周三聲明稱，在下周的所謂季度再融資發行中，将發行1,210億美元較長期債券，包括3年期、10年期和30年期國債。
l 歐洲央行首席經濟學家Philip Lane表示，在做出可以安全地放松貨币政策這個決定之前，該行官員需要看到更多迹象證明通脹正在回歸目标。德國和法國1月通脹超預期下滑，令歐洲央行有可能在未來幾個月開始降息。
l 波音（BA.US）暫停發布2024年業績指引，CEO承認對阿拉斯加航空事故負有責任，并預計737 MAX 7型飛機的關鍵設計修改将在9個月内完成。
l 美國能源信息署（EIA）稱，11月美國原油産量增長0.6%，達到1331萬桶/日，創下新的月度紀錄，得克薩斯州和新墨西哥州的産量也創下紀錄。路透調查發現，1月OPEC石油産量創7月以來的最大月度降幅，一些成員國實施與更廣泛的OPEC+聯盟新達成的自願減産協議，而且騷亂打擊了利比亞的産量。
大中華新聞
l 盡管政策制定者加大力度遏制樓市下滑，但中國1月住宅銷售并未改變持續大降勢頭。克爾瑞公布的初步數據顯示，1月份中國百強房企實現銷售操盤金額同比下降34.2%至2,350億元人民币（330億美元），12月降幅為34.6%。1月份銷售額較前月下降48%，創近年來紀錄最低水平。
l 中國房地産報周三引引述青島市住房和城鄉建設局相關負責人稱，已梳理出第一批房地産項目“白名單”84個，融資需求約250.2億元、涉及19家融資機構。中國廣東住建廳：盡快提出第一批給予融資支持的項目名單。
l 中國人民銀行上海總部召開2024年貨币信貸工作會議，部署2024年上海貨币信貸工作，要求保持貨币信貸總量合理增長，把握好貸款投放節奏，并且平滑信貸投放月度波動，落實好差别化住房信貸政策，滿足各類房地産企業合理融資需求。
l 彭博：據悉特斯拉（TSLA.US）将擴大在内華達州的電池生産，新廠會采用從甯德時代購買的閑置設備。甯德時代不會參與該廠運作。
商品及外彙市場
l 據世界黃金協會，去年黃金總需求創下紀錄，随着美聯儲朝着降息方向邁進，預計2024年黃金需求将再次增長，金價有望獲得提振。去年黃金總消費量增長約3%至4,899噸，受場外市場強勁需求以及中央銀行的持續購買推動，這是2010年以來的最高數據。
l 一位行業消息人士告訴路透，沙特阿拉伯出人意料地叫停石油産能擴張計劃，這一大轉變至少醞釀了六個月，并且是基于市場對閑置産能需求的不确定性。巴克萊表示，沙特放棄石油産能擴張計劃的原因可能是石油供應前景更具韌性，而非其需求觀點發生轉變。
财報和經濟數據焦點
l 歐元區1月制造業PMI終值（預期：46.6，前值：46.6）
l 歐元區1月CPI月率（預期：-0.40%，前值：0.20%）
l 美國至1月27日當周初請失業金人數（萬人）（預期：21.2，前值：21.4）
l 美國1月Markit制造業PMI終值（預期：50.3，前值：50.3）
l 美國1月ISM制造業PMI（預期：47，前值：47.4）
l 美國12月營建支出月率（預期：0.50%，前值：0.40%）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Terry Chow
