中國宏橋(01378.HK)發布公告，2025年3月17日，公司及附屬公司擔保人與聯席牽頭經辦人訂立可換股債券認購協議，據此，公司已同意發行，而聯席牽頭經辦人已同意(各自而非共同)盡力認購及支付或促使認購及支付可換股債券。可換股債券将按初步本金額3億美元發行。
初步換股價(可予調整)為20.88港元，較股份于2025年3月17日(可換股債券認購協議日期)在聯交所所報收市價每股15.10港元溢價約38.3%。假設可換股債券按每股初步換股價20.88港元及按固定彙率獲悉數兌換，可換股債券将兌換為約1.117億股換股股份(可予調整)，相當于公司于本公告日期的已發行股本約1.2%，及經發行該等111,665,229股換股股份擴大的已發行股本約1.2%。
可換股債券發行的估計所得款項總額将約為3億美元，而(經扣除相關開支後)可換股債券發行的所得款項淨額估計約為2.946億美元。公司拟将可換股債券發行的所得款項淨額用作為現有境外債項再融資及一般公司用途。
在發售可換股債券的同時，聯席牽頭經辦人可促使可換股債券買方(并非公司“關連人士”的有關人士)出售名義上與可換股債券相關的現有股份，而有關買方希望于有擔保賣空中出售相關股份(“同步股本發售”)及公司将購買于同步股本發售中出售的部分股份(“同步股份回購”)。公司預期購買2054.8萬股股份作為同步股份回購的一部分，購買價為每股14.60港元。
