隔夜要點
l 投資者消化美聯儲的鷹派預期調整，美國股市上周五收低，标普500指數創3月以來最大周跌幅，美國10年期公債收益率從16年高位回落，美元攀升，日本央行維持超寬松政策後日元跑輸G-10貨币，金價小幅反彈。原油從年内高點回落，雖然俄羅斯宣布暫時禁止柴油出口加劇供應緊張，但美聯儲年内可能再次加息的鷹派信号抑制了油價漲勢。
國際新聞
l 美國共和黨議員、衆議院議長麥卡錫的盟友Garret Graves表示，共和黨正在研究制定為期14天-60天的權宜政府支出措施，以免政府陷入停擺。
l 美國波士頓聯邦儲備銀行行長Collins表示，不排除進一步收緊貨币政策，而美聯儲理事Bowman暗示，可能需要不止一次的加息。舊金山聯邦儲備銀行行長Daly表示，美聯儲仍緻力于“盡可能平穩地”抑制價格壓力。
l 調查顯示，9月美國企業活動變化不大，服務業基本處于停滞狀态，整體新訂單降至今年最低水平。9月美國綜合PMI降至50.1，服務業PMI降至8個月低點50.2，預期為50.6，制造業PMI從8月的47.9升至48.9，仍連續第五個月低于50，預估為48.0。
l 歐洲央行首席經濟學家Lane：歐洲央行要到2024年才會對價格完全有信心。歐元區和英國9月PMI繼續陷入萎縮區間，顯示衰退風險上升。
l 美國汽車工人聯合會（UAW）将在通用汽車和Stellantis的更多工廠舉行罷工。比亞迪美洲負責人：UAW罷工“吓跑了所有人”，對美國汽車行業形成損害。
大中華新聞
l 歐盟執委會副主席兼貿易委員東布洛夫斯基表示，歐盟無意與中國脫鈎，但需要在其開放性被濫用的情況下保護自己。他在上海舉行的外灘金融峰會上發表講話說，去年歐盟與中國的雙邊貿易額創下紀錄高位，但“非常不平衡”，歐盟對華貿易逆差高達近4000億歐元（4260.8億美元）。
l 據21世紀經濟報道，今年6月-7月地方已上報建制縣隐性債務風險化解試點方案，目前監管部門已初步批複方案及額度，特殊再融資債券或在下半年重啟發行，可用于置換隐性債務，以緩釋債務風險。
l 中國央行貨币政策委員會委員劉世錦表示，近一段時間M2（廣義貨币供應量）保持11%左右的增速，而GDP增速低于5%，利率水平也處在近年的低點，人民币與美元利率倒挂幅度擴大，政策繼續放寬的空間已經很小了。
l 美白宮：獲芯片法案資金補助的企業将不得在中國大幅提高産出或擴大生産設施。
l 随着中國最近的技術突破引發了對華盛頓控制手段有效性的讨論，美國衆議院外交事務委員會主席表示，除了拜登今年夏天早些時候提出的限制外，國會還需要進一步加強對美國公司在華投資的限制。
l 中國恒大（03333.HK）取消原定于9月25日至26日舉行的債權人會議，稱将重新審視建議重組的條款。中國恒大稱目前情況無法滿足拟議境外債務重組計劃中新票據發行資格。
l Counterpoint Research：搭載麒麟9000s芯片的華為Mate 60智能手機系列在中國上市後的頭兩周銷量超過30萬部，顯示華為相信自己有能力大批量生産由中芯國際（00981.HK）制造的芯片。
商品及外彙市場
l 由于沙特和俄羅斯将産量限制延長至年底，本季度原油價格仍大幅上漲。需求前景也得到改善，全球最大石油進口國中國的煉油商将加工量提高至創紀錄水平。雪佛龍和高盛都預計油價将回升至每桶100美元。盡管原油期貨價格出現波動，但仍有大量實體市場供應吃緊的迹象。俄羅斯的禁令推高了燃油價格，而美國原油庫存再次下降也導緻期限價差進一步擴大，表明近期供應緊張。白宮表示，美國官員與伊拉克總理舉行了會談，強調了盡快重啟伊拉克-土耳其輸油管道的緊迫性。
财報和經濟數據焦點
l 美國9月達拉斯聯儲商業活動指數（預期：-15.7，前值：-17.2）
l 德國9月IFO商業景氣指數（預期：85.2，前值：85.7）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Bob Liu
