隔夜要點
l 美聯儲主席鮑威爾表示現在距離降息已經不遠，美國股市周四大幅上揚，科技股和成長股帶來最大提振，10年期公債收益率下跌，美元指數連續第5日下跌。歐元在歐洲央行維持利率不變後上漲，黃金再創新高後回吐部分漲幅。油價變化不大，市場權衡了中國最新經濟數據和西半球供應量的增加。
國際新聞
l 美聯儲主席鮑威爾對參議員表示，美聯儲距離對降息有信心“不遠了”，增強了市場對未來幾個月開始降息的預期，還表示聯邦公開市場委員會将在3月就如何處理資産負債表進行“第一次真正深入的探讨”；認為銀行體系可以抵禦商業地産風險，雖然會有銀行倒閉，但不會是大型銀行。
l 克利夫蘭聯儲銀行行長Mester表示，若通脹持續降溫，應能在今年晚些時候降息。美聯儲理事Bowman重申現在降息為時過早。
l 美國上周首次申領失業救濟人數持平于21.7萬人，維持在曆史低位，勞動力市場表現堅韌。
l 美國1月份消費者信貸總額增加195億美元，12月數據修正後為增加9.19億美元，預測中值為增加100億美元。消費者信貸總額達到創紀錄的5.04萬億美元。1月份包括購車貸款和學生貸款在内的非循環信貸增加了111億美元，包括信用卡在内的循環信貸增加了84億美元。
l 美國1月貿易逆差擴大幅度超過預期，進口額上升，而出口基本持平。商務部數據顯示，商品和服務貿易逆差同比擴大5.1%至674億美元，為4月以來最高，預估中值為逆差635億美元。去年逆差收窄幅度創2009年以來最大。
l 受益于股市飙升和房價上漲，美國家庭财富去年升至創紀錄高位。美聯儲周四公布的報告顯示，美國家庭淨資産較2022年增加11.6萬億美元，總額達到156.2萬億美元，增幅8%。直接和間接持有的股票價值同比增長約7.8萬億美元，而房地産價值增加近2萬億美元。
l 美國聯邦存款保險公司（FDIC）表示，其管轄範圍内存在财務、運營或管理問題的銀行數量增加了8家，總計達到52家，但認為銀行業總體仍然強勁且富有韌性。
l 歐洲央行連續第四次将存款利率維持在4%不變，行長拉加德表示消費者價格明顯放緩，暗示決策者可能會在6月下調利率。央行最新預測顯示通脹率将在2025年達到2%的目标。交易員對年内降息幅度的預期提高至100個基點。
l 在超大型科技公司盈利增長強于預期的推動下，高盛上調了對标普500指數成分股公司的股票回購預期，預計2024年的回購規模将增長13%，達到9250億美元。
大中華新聞
l 土地出讓收入銳減加劇地方财政壓力，中國地方政府為了籌集更多資金償還債務，正在加快出售國有資産。2023年地方國有資本經營預算收入年度增長規模創曆史新高。
l 彭博：中國監管機構據稱正在審視農村金融機構的債券投資情況，部分原因是擔憂其過于熱衷債券投機交易，而影響向實體經濟投放貸款。央行并稱，這是一次常規性的調研工作，主要目的是進一步引導農村金融機構聚焦本地三農、小微等主責主業，更好服務實體經濟。
l 彙豐最新研究報告指出，自2022年以來外資持有的人民币資産下降，但這并不代表人民币國際化陷入停滞，因為在中國貿易和金融聯系的支持下，人民币在全球支付和公共融資領域的使用正在增加，而且相信互換額度、貿易協定和一帶一路倡議應支持人民币更高水準的國際化。
l 中國國務院發布優化支付服務意見，以提升老年人、外籍來華人員等群體的支付便利性。螞蟻集團提高外籍來華人員的支付寶交易上限，單筆交易限額從最高1000美元提高到5000美元。
l 來自汽車制造州的三名民主黨參議員周四敦促拜登政府提高對中國電動汽車的進口關稅，以應對國家安全風險。
l 中國在線視頻平台哔哩哔哩（BILI.US）公布，去年四季度經調整（Non-GAAP）淨虧損5.6億元人民币，較上年同期淨虧收窄近六成，且優于市場預期，增值服務和廣告業務增勢強勁，抵消了移動遊戲業務的疲軟，高管随後表示有信心今年三季度“開始盈利”。
商品及外彙市場
l 國際能源署（IEA）石油市場和工業部門負責人表示，随着需求增長放緩，全球石油市場供應相對充足，而美洲的供應正在增加，根據未來石油需求的增長速度、夏季需求的強度以及任何意外停産，他們認為今年的市場供應相對充足。
l 日元在空頭回補和與期權相關的買盤中上漲，此前報告顯示日本薪資增長加速至6月以來最快，并且日本工會總聯合會稱其下屬工會在今年的春季工資談判中要求加薪平均5.85%，為30年來最高。貨币市場預計日本央行本月加息10個基點的可能性約為80%。
财報和經濟數據焦點
l 歐元區第四季度GDP年率終值（預期：0.10%，前值：0.10%）
l 歐元區第四季度GDP季率終值（預期：0.00%，前值：0.00%）
l 美國2月失業率（預期：3.70%，前值：3.70%）
l 美國2月季調後非農就業人口（萬人）（預期：20，前值：35.3）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Terry Chow
