隔夜要點
l 美國強勁的零售數據進一步削弱美聯儲降息前景，超大盤科技股拖累标普500指數跌破5100點，10年期美債收益率創下年内新高，美元彙率指數升至5個月高點，日元跌至1990年以來最低，避險需求推動金價向創紀錄高位攀升。油價下跌，伊朗周末對以色列的襲擊被證明破壞性小于預期，緩解了人們對沖突迅速加劇可能導緻原油供應減少的擔憂。
國際新聞
l 美國3月零售銷售增長高于預期，未經通脹因素調整的零售額較2月份增長0.7%，不含汽車和汽油的零售額增長1%，前月數據被上修，這表明消費者需求有韌性，可能會支撐第一季度經濟的強勁增長。
l 紐約州4月份制造業活動連續第五個月萎縮，一項衡量原材料支付價格的指标攀升至近一年來的最高水平。
l 紐約聯儲行長John Williams表示，如果通脹繼續逐步回落，央行可能會在今年開始降息，不認為近期的通脹數據是一個“轉折點”，但這些數據将影響他的觀點和預測。
l 富國銀行投資研究所表示，已将對标普500指數2024年底目标水平的預測從4800-5000點上調至5100-5300點，因美國經濟前景改善和持續寬松的金融市場條件。
l 對美聯儲隔夜逆回購工具的需求周一降至接近三年來的最低水平。約62名參與者通過隔夜逆回購存放3,271億美元資金，低于前一交易日的4,073億美元。
l 歐洲央行管委Olli Rehn表示，如果通脹“如預期”放緩，歐洲央行将能夠在6月份降息。歐洲央行管委員成員Gediminas Simkus表示，借貸成本今年将下降，預計至少會有三次降息。
l 路途：消息人士稱，日本央行在制定政策時将轉向更加自由裁量的方式，而不再那麼強調通脹。三位知情消息人士表示，雖然日本央行預計通脹率一直到2027年初将保持在2%的目标附近，但僅憑這一預測并不能作為近期加息的有力暗示。
l 彭博：電動車需求疲軟導緻特斯拉（TSLA.US）在全球進行其有史以來最大規模裁員，CEO埃隆·馬斯克的兩位重要副手也已離職。知情人士透露，一些部門的裁員比例接近20%。
l 路透計算顯示，俄羅斯已經迅速修複了一些遭到烏克蘭無人機襲擊的關鍵煉油廠，襲擊造成的閑置産能從3月底的近14%降至約10%。自年初以來，烏克蘭加強了對俄羅斯能源基礎設施的無人機襲擊，俄一些主要煉油廠遇襲，這導緻油價上漲。
大中華新聞
l 中國人民銀行公告稱，近日召開2024年金融穩定工作會議。會議稱金融穩定系統要持續有效防控化解重點領域風險，要加強從宏觀視角對金融穩定總體形勢的分析，強化風險提示和早期預警。
l 經濟學人智庫表示，随着消費品行業全球需求升高，中國制造業産能過剩情況已經見頂，該機構預測随着中國企業競争力的提升，該國與其他經濟體的貿易緊張關系還會持續。
l 彭博：據知情人士稱，萬科（02202.HK）在準備總額約1300億元人民币（180億美元）的資産包作為抵押，尋求銀行新貸款。
l National Review報道稱，來自阿肯色州的共和黨人Tom Cotton緻信總統拜登敦促行政當局調查Temu并堵上允許該公司免稅進口商品的漏洞。
l 中國工信部發布的名單顯示，比亞迪（01211.HK）多款新能源車拟被納入享受車船稅減免優惠車型目錄。
商品及外彙市場
l 石油是今年以來表現最強勁的大宗商品之一，因為OPEC+繼續嚴格控制供應以消化庫存并支撐油價。最近幾周中東緊張局勢加劇提振了市場，分析師甚至表示油價可能再次達到每桶100美元。法國興業銀行大幅上修了預測，在報告中稱美國和伊朗之間發生直接軍事沖突可能推動布倫特漲至140美元。摩根大通認為，眼下油價前景似乎取決于以色列對此次襲擊的反應，短期内原油價格仍會有相當大的溢價。
财報和經濟數據焦點
l 中國第一季度GDP年率（預期：4.6%，前值：5.2%）
l 中國3月社會消費品零售總額年率（預期：4.6%）
l 中國3月規模以上工業增加值年率（預期：6%）
l 美國3月新屋開工總數年化（萬戶）（預期：148.3，前值：152.1）
l 美國3月營建許可總數（萬戶）（預期：151.5，前值：152.4）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Terry Chow
