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綜合 | 證監會 招股書 編輯 | Arti
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*公衆号後台回複“聲通科技”獲取完整招股書。
聲通科技是中國的企業級信息技術解決方案提供商，緻力于提供便捷多樣的标準化解決方案，該等解決方案可有效提升企業級用戶信息交換和業務交互方面的便利性及智能化程度。
聲通科技的解決方案基于公司的技術，包括實現人機語音交互的核心交互式人工智能（“交互式人工智能”）技術；通過多制通信方式及多媒體形式整合通信從而賦能核心交互式人工智能技術的非人工智能融合通信技術；及支持産品引擎的其他人工智能及計算機技術。
公司的融合通信技術、核心交互式人工智能技術及産品引擎技術分别滿足企業級用戶的“溝通”、“思考”到“執行”需求，從而促成完整的企業級交互式人工智能體驗。
根據艾瑞咨詢報告，以2022年的收入計算，聲通科技于中國企業級全棧交互式人工智能解決方案市場中排名第二，市場份額為2.7%，其中第一大解決方案提供商的市場份額為14.4%。根據同一資料來源及按相同指标計，聲通科技在中國企業級交互式人工智能解決方案市場中排名第七，市場份額為0.9%，并在中國整個交互式人工智能解決方案市場中擁有0.8%的市場份額，于2022年達到人民币(下同)580億元。
于往績記錄期間，公司主要向四個主要終端客戶行業（即城市管理及行政、汽車及交通、通信和金融）提供解決方案，公司從該等行業中積累了豐富的行業知識、工程經驗及客戶洞察。
聲通科技的解決方案由公司強大的技術基礎設施VoicecommBrain及全面的功能模塊VoicecommSuites提供支持。VoicecommBrain由公司在融合通信及人工智能領域自主開發的核心技術所支撐。基于VoicecommBrain，公司開發出了一整套VoicecommSuites，其模塊化組合使公司能夠提供不同類型的解決方案。
視乎特定用戶的具體需求，公司的解決方案在不同程度上涉及核心交互式人工智能技術、融合通信技術及/或其他技術，而核心交互式人工智能技術在若幹應用中可能并不常用。于往績記錄期間，核心交互式人工智能技術并未應用于公司現有的所有解決方案項目，因為公司亦選擇向目前僅要求實現融合通信的客戶提供解決方案，旨在進一步向上銷售核心交互式人工智能技術。
财務方面，聲通科技的收入由2020年的3.47億元增至2021年的4.60億元，并進一步增至2022年的5.15億元，2020年至2022年的複合年增長率為21.8%。公司的收入亦由截至2022年9月30日止九個月的3.24億元增加50.8%至截至2023年9月30日止九個月的4.88億元。
公司的毛利由2020年的1.12億元增至2021年的1.52億元，并進一步增至2022年的2.02億元，2020年至2022年的複合年增長率為34.3%，且公司的毛利率亦由2020年的32.2%持續提升至2021年的33.1%，并進一步增至2022年的39.1%。
公司的毛利亦由截至2022年9月30日止九個月的1.18億元增加70.2%至截至2023年9月30日止九個月的2.01億元，同期，毛利率由36.4%上升至41.1%。
聲通科技的業務能保持持續盈利，公司的經調整淨利潤（一項非國際财務報告準則計量）于2020年、2021年及2022年分别為5980萬元、6230萬元及7170萬元。公司的經調整淨利潤（一項非國際财務報告準則計量）亦由截至2022年9月30日止九個月的3760萬元增至截至2023年9月30日止九個月的8080萬元。盡管公司的研發開支不斷增加，于2020年、2021年及2022年以及截至2023年9月30日止九個月的金額分别為1370萬元、3630萬元、6400萬元及7560萬元，公司仍然實現了上述增長。
聲通科技于2022年的研發人員人均年收入貢獻（按年内收入除以年初及年末研發人員人數的算術平均值計算）達410萬元，根據艾瑞咨詢報告，公司的研發人員人均年收入貢獻遠高于當年中國約200萬元的業内平均水平，亦在中國前五大企業級全棧交互式人工智能解決方案提供商中排名最高。
人工智能、雲計算、大數據、5G等新一代信息技術經曆了快速發展與疊代，極大地改變企業級信息産出、傳輸及應用的範式。因此，企業級交互式人工智能的商業化應用迎來拐點，為企業級用戶提升溝通效率及數字化、智能化轉型提供了關鍵助力。
根據艾瑞咨詢報告，中國企業級交互式人工智能解決方案市場的規模于2022年達到532億元，預計将于2027年達到1,897億元，2022年至2027年的複合年增長率為29.0%。然而，根據同一資料來源，2022年中國企業級交互式人工智能解決方案的市場滲透率僅為10.4%，而美國則為16.7%。目前中國企業級交互式人工智能解決方案的市場滲透率仍有巨大提升空間，預計2027年的滲透率将提升至15.6%。
中國企業級交互式人工智能解決方案市場目前仍面臨一系列痛點，尤其體現在非全棧式解決方案提供商嘗試從根本上解決企業級用戶需求時所面臨的挑戰。
首先，由于企業級用戶對交互式人工智能賦能的需求是基于一站式的，但非全棧式解決方案下的每個産品卻常由不同的提供商獨立設計和開發，因此造成一系列對接、效率及維護等方面的問題，進而難以打破數據孤島。
其次，盡管企業級用戶通常需要具有跨場景高可擴展性的解決方案，非全棧式解決方案提供商難以實現對最終解決方案的統一管理，給實現“即需即用”的用戶體驗帶來挑戰。
此外，因缺乏自研的交互式人工智能基礎設施，該等提供商提供的非全棧式解決方案一般局限于應用層，因此他們無法針對特定應用場景優化整體系統。再者，由于企業級用戶在最終選擇交付時會基于各種具體考量，非全棧式解決方案提供商卻難以靈活地交付以滿足用戶其快速疊代的業務需求。
最後，根據艾瑞咨詢報告，采購和集成多個非全棧式解決方案的總部署成本由于功能重複性和非标準化原因比全棧式解決方案高出約15%至30%，因此投資回報率具有不确定性。
鑒于以上情況，具備自有融合通信技術及AI算法基礎能力，同時具備自主開發交互式人工智能應用能力的企業級全棧交互式人工智能解決方案提供商将能夠通過充分發揮技術優勢獲取更大的市場機會。聲通科技不斷探索創新應用場景，緻力于解決行業痛點，讓企業級高效溝通觸手可得。
招股書顯示，聲通科技基于VoicecommBrain和VoicecommSuites，提供了各種類型的企業級解決方案，該等解決方案經證實可有效地提升企業級用戶在信息交換和商業交互方面的便利性及智能化程度。
具體而言，公司的解決方案已經被來自主要包括城市管理及行政、汽車及交通、通信和金融的多元化終端客戶行業的企業級用戶所采用。公司亦已制定公司的解決方案布局并進一步拓展至可被交互式人工智能賦能的其他行業，如媒體、醫療健康、電商及零售等。
城市管理及行政。公司的解決方案已主要應用于智慧園區（涉及多種應用場景的綜合性政府項目）、智慧行政以及智慧物聯，以技術助力構建城市基礎設施、公共空間及相關場景互聯互通的智慧城市，亦使城市管理及行政服務更加便捷及智能。
汽車及交通。公司的解決方案已主要應用于車企與物流公司的客戶服務、可實現智能座艙并促進車輛資源和路線導航智能調度的車聯網服務以及車路協同自動駕駛，助力實現安全、便捷、智能及一體化的車輛管理和出行體驗。
通信。公司的解決方案可以賦能電信公司的通信工具及其他增值服務，如雲總機和智能工牌。該等解決方案使已采購該等通信工具及增值服務的企業的各種通信和管理需求得到智能化滿足，同時大幅降低部署及維護成本。
金融。公司為金融機構提供的解決方案主要用于電話銀行，從而提升其客戶服務并推動金融行業全面智能化轉型。此外，公司還為優化其内部流程的服務培訓提供解決方案。
得益于公司的亮點以及優勢，聲通科技在業績期内得到了包括地方知名國有企業、産業資本等在内的多元化戰略股東的大力支持，投資方包括軟銀中國、盈科資本、嘉興尚裕、莘莊工業區、成都科技創新投資、東浩蘭生、共青城環平(重慶環保為LP)、嘉興誠順貳期(綿陽新投為LP)、浙江久立投資等多家明星投資機構，助公司的業務在不同行業及區域的市場拓展。
聲通科技本次香港IPO募資金額将用于加強對公司關鍵技術的基礎研究，提升标準化解決方案的開發，疊代推出适用于更多業務場景的多樣化商業化應用及功能；擴展公司提供的解決方案、建立公司的品牌及提升公司的商業化能力；尋求海内外的戰略投資和收購機會，從而實施公司的長期增長戰略，以優化公司的解決方案，擴展及滲透公司所涵蓋的終端客戶行業；用于一般企業用途。
