【美銀：維持閃迪2500美元目标價，AI存儲需求或推動盈利持續增長】
來源：澤依
時間：2026-08-09 08:58:50
【美銀：維持閃迪2500美元目标價，AI存儲需求或推動盈利持續增長】美國銀行在閃迪公布最新财報後繼續維持看多評級，并表示AI基礎設施擴張可能推動存儲需求持續增長，公司盈利能力或強于市場預期。美銀重申閃迪“買入”評級，并維持2500美元目标價。該目标價基于2027年預期每股收益255美元以及約10倍市盈率估值，相較參考股價1350.5美元隐含約85%的上漲空間。美銀表示，閃迪此前被市場視為典型周期股，但随着人工智能發展推動數據存儲需求增加，以及企業級SSD滲透率提升，公司當前盈利水平可能具備更強持續性。财報數據顯示，閃迪第四财季營收達到89.7億美元，環比增長51%，超過公司此前77.5億-82.5億美元的指引。其中，約三分之二增長來自産品價格上漲，其餘來自存儲比特出貨量增加。同期，公司毛利率升至84.6%，高于上一季度的78.4%，并超過此前79%-81%的預期區間。美銀預計，閃迪2027财年每股收益将增長229%-233.85美元，營收增長160%-526億美元。公司預計下一财季營收為103億-108億美元，每股收益為44-46美元，毛利率維持在83%-85%。美銀表示，目前尚未看到閃迪存儲價格和盈利能力達到峰值的明顯迹象，AI基礎設施建設帶來的存儲需求增長可能繼續支撐行業景氣周期。
