*成功收購及整合 ARA ESR 每股收益按年大幅增長 31.8%
*資産管理規模按年增長14% 至 1,490億美元，受到新經濟資産管理規模增長23%至670億美元所帶動
*總 EBITDA 及核心 PATMI按年分别實現 15.3% 及 27.3% 強勁增長，分别達 665百萬美元及 389百萬美元
*集團穩健的新經濟出租率創紀錄新高達 96%（中國地區除外：99%），2022年上半年資産組合出租面積達到創紀錄的 2.0百萬平方米
*新經濟開發項目達 120億美元，為亞太區最大的新經濟開發項目規模，受到創新高的 35億美元開發項目動工（按年增長 109%）以及 20億美元的開發項目竣工（按年增長51%）所推動
*擁有穩健的資産負債表：受惠于創紀錄的資本回收（14億美元資産），資産負債比率進一步減低至17.9%；高流動性的資産負債表（擁有20億美元現金）及基金（179億美元的待投資金額）
*為股東實現回報，首次派發中期股息每股 12.5港仙（1.6美仙），相當于1.3% 股息收益率
2022年8月25日,新經濟驅動的亞太區最大不動産管理公司ESR Group Limited（香港聯交所股份代号：1821）公布截至 2022 年6 月 30 日止六個月（「2022年上半年」）之中期業績。
集團于 2022 年上半年錄得經調整收益432百萬美元，較2021年上半年備考收益395百萬美元增長9.4%。總EBITDA由 2021年上半年的577百萬美元增長15.3%至 2022 年上半年的 665 百萬美元。PATMI及核心 PATMI于 2022年上半年分别增長16.8%（由2021年上半年的353百萬美元增至2022年上半年的412百萬美元）及 27.3%（由2021年上半年的306百萬美元增至2022年上半年的389百萬美元）。PATMI 及核心 PATMI 提升受惠于集團于基金、聯營公司及合資經營企業的共同投資增長所帶來的強勁經常性收益。鑒于2022年上半年亞太區的地區貨币兌美元疲弱，總 PATMI 應由2021年上半年的353百萬美元上升23% 至2022年上半年的434百萬美元（按截至2021 年 12 月 31 日的外彙以進行同模拟較）。随着集團成功收購ARA，盡管股份基礎擴大，每股收益仍錄得 31.8%增幅。
ESR 主席 Jeffrey Perlman 表示：「本人欣然宣布集團于 2022 年上半年的業績表現亮麗。盡管上半年出現諸多挑戰，包括利率上升，通脹持續，地緣政治局勢愈趨緊張及新冠疫情清零政策落地，ESR 集團仍能有效應對複雜環境，為股東帶來回報。我們于今年年初成功收購 ARA，進一步擴大集團的收費基礎，而我們的新經濟業務亦随着 LOGOS 的加入而變得更為強大。事實上，由于空置率創新低、集團現有物業組合的租賃創紀錄新高以及客戶對更多倉庫空間的殷切需求，推動我們的開發項目動工及峻工分别按年增長逾 100%和 50%，促使我們的開發項目進一步增長至 120 億美元，為亞太區最大的開發項目規模，以及全球最大的開發項目規模之一。
面對瞬息萬變的市場環境，我們亦希望把握機遇鎖定收益，積極回收資本。我很高興宣布集團從資産負債表中出售創紀錄的 14 億美元資産（集團回收超過 10 億美元現金），這有助鎖定并鞏固主要來自中國的開發收益，也超越我們過往年度資本回收目标的兩倍以上。加上我們在新籌組的基金中的共同投資份額較低，集團已成功加快其輕資産軌迹，并為提高未來已部署的資金回報率作好準備。從推出首個泛亞全權委托物流開發公司到集團首個 10 億美元的亞太區數據中心基金，ESR 正在擴大其作為亞太區領先的新經濟地産平台的覆蓋範圍。
随着項目強大開展執行，集團已準備就緒為股東帶來可持續增長。我們提高了資産負債表的效率，并擁有 179 億美元的未動用資金可供部署，同時受益于 ARA 的經常性及穩定費用收益。我們強勁的業務基礎意味着我們已作好準備首次派發股息，為股東創造長遠價值。」
首次宣派股息，為股東帶來價值
ESR 集團董事會宣派截至 2022 年 12 月 31 日止财政年度的首次中期股息每股 12.5 港仙（1.6 美仙）（相當于 1.3% 收益率），總金額為 70 百萬美元，将于2022年 9月30日向股東派付。集團于上月公布采納股息政策後随即分派股息，彰顯集團為股東帶來回報及實現持續增長的承諾。
在強大的資本支持下，基金管理表現卓越
憑借資本合作夥伴的強大支持，ESR 集團的基金管理分部業績繼續創新高。基金管理 EBITDA 增長 9.2% 288 百萬美元，主要受到資産管理規模提升所帶來的較高經常性費用收益、創紀錄的開發、租賃費用和穩健的獎勵費用所推動。2022 年上半年的業績更為強勁，因為 2021 年上半年基金管理表現卓越，同期基金管理 EBITDA（在備考基礎上）較 2021 年下半年（在備考基礎上）為高。分部增長受到集團基金資産管理規模大幅增加 14%至 1,460 億美元（按正常标準計算），以及創紀錄的開發動工和租賃費用所推動。新經濟資産管理規模按年增長 23%至 670 億美元。
集團繼續錄得來自全球機構投資者的強勁資金流，該等投資者正尋求戰略性重整其投資組合至新經濟領域。憑借集團已建立的深厚資本合作夥伴關系及往績紀錄，集團通過 15 個新設增資基金及授權籌集合共 39 億美元（逾 80%集中于新經濟），其中包括新成立的泛亞全權委托公司及集團首個 10 億美元的亞太區數據中心基金，該基金擁有八個種子項目逾 260 兆瓦負載量的開發項目儲備。
此外，集團與一家全球領先的機構投資者合作，收購位于中國上海大都市圈的一個優質物流及工業資産組合。該資産組合共有 11 個已竣工的物流及工業資産，總建築面積逾 550,000 平方米，為上海大都市圈迄今最大宗的物流及工業資産組合的收購交易。在韓國，ESR 亦向其與 APG 及加拿大養老基金投資公司(CPP Investments)的第二家開發合資經營企業增資最多 10 億美元，用于投資及開發一流的工業及倉儲物流資産組合。
截至 2022 年 6 月 30 日，集團擁有 179 億美元待投資金額（包括權益及債務），可供調配至新投資項目。
穩健的營運及強勁的租賃表現，在成熟市場錄得接近零空置率
2022 年上半年，集團的租賃表現強勁，出租空間創紀錄錄得逾 2.0 百萬平方米，乃主要由于電子商務加速發展及供應鍊韌性繼續在主要的門戶市場帶動對現代化及機構級别物流設施的需求所緻。物業組合出租率創曆史新高達 96%（中國地區除外則為 99%），大部份市場近乎悉數租出。高出租率支持集團營運的多個市場的租金增長。具體而言，新經濟物業組合整體出現 5.8% 的加權平均組合租金增長率。集團物業組合的加權平均租約到期日 (WALE)（按收入劃分）為 4.9 年，由于集團所經營的多個市場上供應相對疲弱，集團預期将能繼續錄得持續強勁的租金增長。ESR 40% 的租約将于未來 30 個月内到期，令集團處于有利位置從其主要市場的龐大租金增長中獲益。
創紀錄的開發項目動工，成就亞太區最大的開發項目規模
截至 2022 年 6 月 30 日，ESR 擁有逾 38.0 百萬平方米的營運中及開發中的建築面積，以及可供日後開發的逾 4.4 百萬平方米的強勁土地儲備。2022 年上半年，ESR 的開發項目動工達 35 億美元，而開發項目竣工則達 20 億美元。鑒于資産組合的空置率創新低，集團的開發項目動工按年大幅增加 109%，開發項目竣工亦按年增加 51%。在持續開發的帶動下，集團擁有 120 億美元的在建開發項目，為亞太區最大的開發項目規模。
集團強大的開發項目儲備包括多個标志性項目，旨在于市場上樹立新标杆：
*于日本，集團在東京都市圈開發 ESR 橫濱幸浦物流園。該項目分四期開發，提供約 720,000平方米的物流倉庫空間，竣工後将會成為日本最大規模的物流園（按價值計）及亞太區史上最大規模的開發項目之一（按價值計）。橫濱幸浦配送中心 2（即項目第二期）于 2021年 6 月動工，并訂于 2023 年 1 月竣工（緊随項目第一期已于 2022 年上半年竣工）。
*集團正在于大阪圈分期開發ESR川西配送中心，該項目為一個總值15億美元、占地505,647平方米的物流園，乃最大規模及最重要的城市重新規劃用途項目之一，以配合日本在電子商務帶動下于新經濟地産領域上的持續擴張。
*LOGOS 及其合作夥伴正在将澳大利亞最大規模的聯運物流設施 Moorebank Logistics Park開發成優質工業物業及基礎設施，該項目位于悉尼西南部 Moorebank，總值 30 億美元，其中包括初步批核的 850,000 平方米的倉儲項目，毗鄰由 Qube Holdings Limited 正在開發的主要鐵路聯運設施，該設施直接貫通 Port Botany 以及新南威爾士州地區和州際鐵路網絡。
*于新加坡，ESR 與 PGIM Real Estate 合作定制重建項目，為 POKKA 建設 64,490 平方米的物流設施。POKKA 已簽署一份十年期租約，承占最少 70%建築物空間。
2022 年上半年已動工的主要開發項目包括 Sime Darby JV（馬來西亞）、Moorebank 第二期(澳大利亞）、Busan New Port（韓國）、ESR Green Link Estate（澳大利亞）及昆山中鋼（中國）。已竣工的主要項目包括位于東京都市圈的 ESR 橫濱幸浦配送中心 1，以及位于首爾都會區的 Opo 物流園第一及第二期。ESR 韓國平台 ESR KendallSquare 已于 2022年上半年完成建設 520,000 平方米的甲級物流倉庫空間，約占集團完工項目數量的一半。倉庫空間現已全數預租予優質租戶，其中包括韓國最大的電子商務公司之一，以及一家全球主要電子産品供貨商的物流部門等。
緻力維持強健的資産負債表，以及加快實行輕資産策略
集團繼續采取嚴謹的财務方針，并擁有資本充裕的資産負債表。截至 2022 年 6 月 30 日，集團擁有 20 億美元現金，淨資産負債比率低至 17.9%。集團繼續拓展及積極豐富其籌資及資本架構。
*于 2021 年 11 月，集團完成首筆 700 百萬美元的可持續發展表現挂鈎貸款，随後增至 10億美元，三年期及五年期融資利率分别為倫敦銀行同業拆息加 2.25%及倫敦銀行同業拆息加 2.75%。截至 2022 年 6 月 30 日，集團已提取整筆貸款。
*于 2022 年 1 月，集團完成 5 年期的 280 億日元可持續發展表現挂鈎貸款，随後增至 325億日元，融資利率為東京銀行同業拆息加 1.8%。
*于 2022 年 5 月，集團完成 5 年期的 300 百萬新加坡元可持續發展表現挂鈎貸款，融資利率為新加坡隔夜平均利率加 1.65%。
集團繼續專注于其資本回收戰略及輕資産策略。2022 年上半年，集團将逾 14 億美元主要位于中國的資産負債表投資出售予 ESR 管理的基金，超出集團全年的資本回收目标。集團于中國減持逾873,000 平方米的資産組合，為集團迄今最大宗的資産負債表所持有的自行建造開發資産組合的減持交易。集團亦于 2022 年 5 月成功出售其于中國物流資産控股有限公司的 18.16%股權，獲得款項 349 百萬美元，為這項曆經 4 年的投資帶來強勁回報。
經擴大集團内推動環境、社會及管治（「ESG」）舉措的最佳實踐
集團在其 ESG 2025 年發展藍圖所制訂的 ESG 工作取得顯著進展。集團迄今已完成合共 25 億美元的可持續發展表現挂鈎貸款，進一步鞏固集團的可持續融資及營運，并持續将 ESG 納入其财務管理、營運及未來規劃。于 2022 年 6 月，ESR 成為聯合國支持的負責任投資原則組織（「PRI」）的簽署方，鞏固其采納以及推動負責任投資實踐的承諾。在多元化和包容性方面，集團繼續有顯著的女性員工比例，現時女性員工占員工總人數約 40%，而 60%的獨立非執行董事則由女性擔任。
ESR 在資産開發過程中持續加入更多可持續發展原素。集團正在資産組合增加采用屋頂太陽能發電，目标在 2025 年前将太陽能發電量增加 50%。包括今年計劃的項目在内，建設中項目的屋頂太陽能發電量約達 100 兆瓦。為進一步推進有關承諾及工作，集團已委托第三方進行持續的太陽能可行性研究，以提高整個資産組合的可再生能源績效，從而提高租戶的營運效率。于 2022 年6 月，集團與中華電力有限公司及中電源動集團簽署合作備忘錄，運用其能源及基建方案的專業，為集團在香港開展可持續數據中心及物流中心。此外，ESR 乃首間與日本 Enerbank 合作的不動産管理公司，通過國家授權的綠色能源證書制度為租戶帶來環境附加價值，而 ESR 通過其太陽能設施自家生産的太陽能源獲認可為日本電網的一部分，以作為可再生能源之用。
展望未來
集團對不動産的強勁根基及未來前景充滿信心。電子商務加速及數碼化轉型将繼續推動對物流基礎設施及數據中心的需求，加上全球投資者愈趨着重與少數大型資産管理公司加強合作關系，并投入更多資金于較少平台。為了把握該等發展趨勢，ESR 緻力專注于推進規模及産品組合的增長。
ESR 聯合創始人兼聯席首席執行官沈晉初和 Stuart Gibson 表示：「我們為集團于 2022 年上半年取得的傑出表現感到無比自豪。在全球各地，尤其是在亞太地區，防疫限制措施逐步放寬，經濟活動正出現反彈迹象。集團将專注應付對物流、工業及生命科學領域（作為政府重新推動境内關鍵活動的一環）的龐大需求。此外，ESR 将繼續擴展其數據中心的工作，以滿足亞太區對數碼基礎設施的殷切需求。憑借我們優質獨特的多元資産類别，以及在亞太區的領導地位，我們已準備就緒，為全球領先的資本合作夥伴及客戶提供全面一體化的一站式解決方案。
集團在奠定長期可持續增長的基礎方面取得重大進展。我們樂見集團旗下資産管理平台獲得全球領先的主權财富基金、退休基金及保險公司的支持。盡管我們對瞬息萬變的外圍環境保持審慎态度，但我們同時擁有強大的能力抵禦任何未知的不利因素，并能進一步把握潛在的機遇。」
