隔夜要點
l 10年期美債收益率16年來首次升破5%，在知名空頭警示國債跌勢過頭後收益率回落。國債巨震引發美股連鎖反應，标普500指數創下今年以來最長日連跌記錄，美國主要股指周一收盤漲跌互現，投資者将焦點轉向本周備受矚目的企業财報和經濟數據，美元兌一籃子貨币下跌，歐元領漲G-10貨币。日元走強，現貨金小跌。原油創逾2周最大跌幅，有迹象顯示以色列正在重新考慮準備對加沙發起的地面戰規模，至少暫時克制這場沖突的範圍。
國際新聞
l 美國10年期國債收益率周一盤中突破5%，創下2007年以來最高水平。但随着Bill Ackman、格羅斯等知名空頭表示國債下跌過頭後，收益率最低回落至4.83%。Ackman回補美債空頭倉位，警告全球風險太高，無法在當前長期利率水平上繼續做空債券。
l Pimco前首席投資官格羅斯：正在買入SOFR期貨，預計年底前美國經濟将陷入衰退。
l 摩根大通、花旗将2023年底10年期美債收益率預測分别上調至4.75%和4.5%；高盛料收益率難以持續上行，到5.1%-5.25%區域将面臨挑戰。參：《【市場要評】美債收益率不可持續（2023/10/5）》。
l 市場對日本央行10月采取某種政策行動的猜測持續升溫，據日經報道，央行官員正考慮是否調整收益率曲線控制政策。交易員押注日本央行幾乎肯定會在明年初結束負利率政策，市場關注焦點轉向決策者對“中性”利率水平的看法。
l 貝萊德智庫策略師警告稱，由于通脹仍然不穩定，期待美國企業盈利增長來重振指标标普500指數漲勢的投資者可能會失望；雖然建議在未來六到12個月内整體低配股票，但仍看好超大市值科技股、醫療保健股、和日本股市。
l 因不滿薪酬條件，全美汽車工人聯合會(UAW)升級對Stellantis的行動，迄今為止三大車企罷工總人數超過4萬。
l 路透報道，英偉達（NVDA.US）将生産基于Arm技術的PC芯片，英特爾（INTC.US）霸主地位岌岌可危。AMD（AMD.US）也計劃為個人電腦制造采用Arm技術的芯片。消息報道後，英偉達股價收盤上漲3.84%，英特爾股價收盤下跌3.06%。Arm股價收盤跳漲4.89%。
l 電動汽車制造商特斯拉（TSLA.US）表示，由于公司提高産量并為推出新車型做準備，2023年資本支出将超過今年早些時候制定的70億至90億美元目标。
大中華新聞
l 美國加州州長Gavin Newsom周一表示，加州希望推動與中國的綠色夥伴關系和創新合作。Newsom由此開啟了對華訪問行程。
l 路透：全國人大據稱将于周二批準财政部增發略超1萬億元人民币國債的計劃，以加大基礎設施投資力度并促進經濟增長。
l 中國主權财富基金中央彙金周一買入交易型開放式指數基金（ETF），并表示将在未來繼續增持，以提振股市。
l 信用衍生品決議委員會表示，已收到有關碧桂園（02007.HK）未能按期付息是否構成信用事件的問詢。
商品及外彙市場
l 摩根大通分析師認為，布倫特價格每桶高估約7美元，在市場存在不确定性的情況下，這一溢價水平“适宜”，即使戰鬥擴大到以色列和巴勒斯坦領土之外，也不太可能導緻油價長期飙升。自10月7日哈馬斯襲擊以色列以來，市場擔心沖突會拖累其他國家，油價上漲，不過，供應沒有馬上遭到破壞，抑制了油價漲幅。
l 加拿大皇家銀行分析師表示，如果以色列與哈馬斯的戰争升級為更大範圍内的地區性沖突，油價短期内會明顯不對稱上行。不過，美國上周暫時解除對委内瑞拉原油的制裁之後，委内瑞拉原油出口增加的前景部分抵消了戰争帶來的溢價。
财報和經濟數據焦點
l 德國11月Gfk消費者信心指數（預期：-26.5，前值：-26.5）
l 德國10月制造業PMI初值（預期：40，前值：39.6）
l 歐元區10月制造業PMI初值（預期：43.7，前值：43.4）
l 美國10月Markit制造業PMI初值（預期：49.5，前值：49.8）
l 美國10月Markit服務業PMI初值（預期：49.9，前值：50.1）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Bob Liu
