「美股标普500指數創一年半來最大單日跌幅。高盛交易部門建議系統性基金賣出美股。與此同時，波動率一直在上升，華爾街恐懼指标VIX周三激增14%。」
隔夜要點
l 美股下挫，科技股重挫拖累标普500指數創一年半來最大單日跌幅，市場擔憂人工智能熱潮是否被過分誇大。7月美國制造業指标重回萎縮區域，美國短債收益率大幅下跌，預示市場認為美聯儲降息的時間會比預期更早，幅度也比預期更大。美股大跌提振避險需求，日元和瑞郎上漲。油價上漲，美國上周原油庫存降至2月份以來最低。
國際新聞
l 美國民主黨将在8月7日前确認副總統哈裡斯的黨内提名及其尚未宣布的競選搭檔。
l 美國7月份企業活動以逾兩年來最快步伐擴張，7月份美國綜合PMI指數上升0.2個點至55，為2022年4月以來最高水平，衡量服務業活動的指标也升至2022年3月以來最高，但制造業則重新陷入萎縮區域。
l 因房貸利率和房價居高不下，美國6月新建住宅銷售意外跌至七個月低點。
l 由于德國的意外下滑，7月份歐元區私營部門經濟活動增長幾乎停滞，7月歐元區綜合PMI指數降至50.1，是2月以來最差的數據。
l 美股标普500指數創一年半來最大單日跌幅。高盛交易部門建議系統性基金賣出美股。與此同時，波動率一直在上升，華爾街恐懼指标VIX周三激增14%。
l 短期美債收益率大跌，5-30年期收益率曲線達到一年多來最陡，前紐約聯儲行長呼籲美聯儲下周就啟動降息，以免經濟陷入衰退。
l 加拿大央行連續第二次降息25基點，并暗示随着通脹擔憂消退，未來将進一步放松政策。
l 路透：日本央行下周會晤時據稱料将公布一項計劃，把未來幾年債券購買規模大緻減半。
l 德意志銀行四年來首次季度虧損，首席财務官暗示對商業地産貸款太過樂觀。因違約事件導緻不良資産增多，為商業房地産提供融資的黑石抵押貸款REIT将派息削減24%。
大中華新聞
l 中國外長王毅對來華訪問的烏克蘭外長表示，俄烏和談“條件和時機還不成熟”。
l 彭博調查顯示，經濟學家預測中國經濟2024年第三季度料增長4.7%，低于之前預估的4.8%。超半數受訪經濟學家預計一年期貸款市場報價利率（LPR）可能在第四季度下調至少10個基點。
l 中國工行、農行下調部分存款産品利率，以期提振處于紀錄低點的淨息差。
l 超強台風“格美”周四淩晨登陸中國台灣，氣象部門預計接下來台風将向中國東南沿海移動。
l The Information報道，英偉達（NVDA.US）賣給中國的AI芯片将搭配特殊服務器以盡量彌補性能上的不足。
l 路透：印度據稱可能放松對中國在太陽能電池闆和電池制造等領域的投資限制。
l 日經：本田據稱計劃将在中國的燃油車産能削減約30%。
商品及外彙市場
l 随着業績疲軟和美國國債收益率上升，标普500指數創下2022年12月以來最大跌幅，避險貨币兌風險敏感貨币走高。加元跌至3個月低點，此前加拿大央行如期降息25個基點并對增長發出警告。
l 美元/日元一度下跌1.6%至153.11，盤中交投清淡，之後收窄跌幅至153.99。路透援引知情人士報道，日本央行下周會晤時，勢将公布一項計劃，将未來幾年債券購買規模大緻減半。
l 歐元/美元跌0.1%至1.0840，在數據顯示歐元區私營部門經濟活動幾乎停滞後，該貨币對跌至近兩周低點1.0826。
财報和經濟數據焦點
l 美國至7月20日當周初請失業金人數(萬人)（前值：24.3，預測值：23.8）
l 美國第二季度實際GDP年化季率初值（前值：1.4%，預測值：2.0%）
l 美國第二季度核心PCE物價指數年化季率初值（前值：3.7%，預測值：2.7%）
文章來源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Terry Chow
